Инвесторы могут лишиться льготной ипотеки из-за злоупотреблений

С августа 2023 года на первичном рынке недвижимости наблюдается рост спроса со стороны инвесторов, которые покупают квартиры в строящихся домах с использованием льготной ипотеки. Это вызывает беспокойство у Центрального банка России, который считает, что такая практика противоречит целям программы субсидирования ипотечных кредитов.

В связи с этим регулятор может ввести ограничения для инвесторов, которые хотят воспользоваться льготной ипотекой

Льготная ипотека предусматривает снижение процентной ставки по кредиту до 6,5% годовых за счет субсидий из федерального бюджета. Программа была запущена в апреле 2020 года для поддержки рынка жилья в условиях пандемии коронавируса и продлена до конца 2023 года. Основная цель программы - помочь гражданам, которые нуждаются в улучшении жилищных условий, приобрести квартиру в новостройке.

Однако, по данным ЦБ, с августа 2023 года на первичном рынке недвижимости снова появились инвесторы, которые покупают квартиры не для собственного проживания, а для последующей сдачи в аренду или перепродажи.

Инвесторы вкладывают сбережения в недвижимость, стремясь сохранить их при ослаблении курса рубля. Для этого они используют льготную ипотеку в качестве доплаты к стоимости квартиры. Таким образом, они получают выгоду от разницы между рыночной ставкой по ипотеке (около 10% годовых) и льготной ставкой (6,5% годовых).

ЦБ считает, что такое поведение инвесторов приводит к злоупотреблениям и искажению целей программы льготной ипотеки

• Во-первых, инвесторы занимают часть кредитного лимита, который предназначен для нуждающихся в жилье граждан.
• Во-вторых, инвесторы влияют на рост цен на первичном рынке недвижимости, делая его менее доступным для потенциальных покупателей.
• В-третьих, инвесторы увеличивают риски для банков, которые выдают льготные ипотечные кредиты, так как в случае падения цен на недвижимость или снижения спроса на аренду они могут неспособны выплачивать кредиты.

В связи с этим ЦБ может ввести ограничения для инвесторов, которые хотят воспользоваться льготной ипотекой

Одним из возможных вариантов является введение требования о регистрации права собственности на квартиру в течение определенного срока после покупки. Это позволит отслеживать, кто является фактическим владельцем квартиры и как он ее использует.

Другим вариантом может быть ужесточение требований к первоначальному взносу для инвесторов, которые хотят получить льготную ипотеку. Это уменьшит привлекательность такой схемы для инвесторов, которые ищут максимальную доходность от своих вложений.

ЦБ планирует обсудить эти и другие меры с участниками рынка и правительством в ближайшее время. Ожидается, что новые правила по льготной ипотеке могут вступить в силу с начала 2024 года.